Инвестиции в индексные ETF-фонды в России – доступный инструмент заработка с низким порогом входа

Несмотря на повсеместное проникновение технологий и публичный доступ к разным финансовым инструментам, многие жители России до сих пор вкладывают свободные деньги в банки и зарабатывают по несколько процентов в год. На рынке очень много предложений крупных государственных и частных финансовых учреждений, которые гарантируют ставку по депозиту и обещают защитить деньги вкладчиков. Стабильность подкупает многих, но банковский вклад не станет источником пассивного дохода. Именно поэтому стоит переместить фокус в сторону доступных инструментов, например, инвестиционных фондов.

Особенности инвестиций в ETF

Одним из лучших вариантов для долгосрочного вложения средств считаются ETF. Аббревиатура расшифровывается как биржевые индексные фонды. Они очень похожи на ПИФы, но имеют несколько ключевых преимуществ. В первую очередь это низкий порог входа и маленькие издержки. Инвестору паевого фонда приходится около 5% прибыли тратить на комиссионные сборы за покупку и погашение паев. В случае с ETF, сумма уменьшается до 1%.

Биржевые фонды слабо развиты в России, на территории США их тысячи, а вот в РФ доступно около 30. Выбор небольшой, но инвесторы все же свободно могут собрать портфель из нескольких активов.

ETF — инвестиционный фонд, который работает по принципу ПИФов. Он собирает средства инвесторов и вкладывает их в определенные отрасли промышленности, технологические стартапы, биотехнологические компании и т. д. ETF привязан к большому количеству объектов рынка, поэтому если один из участников портфеля уйдет в минус, а другие вырастут, то общая просадка будет незначительной. Уровень дохода биржевого фонда колеблется в зависимости от динамики индекса, к которому привязаны активы. В случае с ПИФом инвесторы приобретают часть пая по фиксированной стоимости. Покупка доли в ETF выглядит как сделка купли-продажи ценных бумаг.

Новички в нише финансовых инструментов постоянно задаются вопросом, в какие фонды лучше инвестировать. Ответить на него сложно, так как гарантированной доходности в биржевых фондах нет. Они более диверсифицированы, чем ПИФы, но также могут принести убыток. ETF — инструмент для долгосрочного инвестирования, поэтому стоит заранее приготовиться к тому, что они не начнут приносить деньги через месяц после приобретения. Это не значит, что нужно оплатить портфель из нескольких активов и забыть про их существование.

Инвестор должен постоянно отслеживать динамику биржевых индексов и стараться продавать их на пике роста. Такой подход позволит заработать больше, чем на хранении ценных бумаг.

Стоимость ETF зависит от индекса, который складывается на основе стоимости ценных бумаг, входящих в состав портфеля. К примеру, управляющая компания покупает 20 акций крупных IT гигантов, входящих в определенный индекс. Получается, что средневзвешенная стоимость всех активов — цена одной акции биржевого фонда. Инвестор приобретает акции ETF у брокера и становится частью огромного финансового механизма. В самом начале фонды копировали успешные индексы, но в периоды стремительного развития они стали более самостоятельными. Сейчас на рынке США можно купить ценные бумаги ETF, инвестирующего в компании фармацевтической отрасли или производителей беспилотных устройств.

Новичкам сложно понять, что такое ETF и как на них заработать в России. Для заработка совсем необязательно часами изучать литературу по теме. Достаточно фундаментальных знаний о принципах функционирования брокеров и механизме работы биржевых фондов. Инвестор обязан уметь анализировать статистику ETF и просчитывать степень развития компаний, входящих в состав портфеля.

Биржевые фонды подходят для тех, кто хочет освоить новый инструмент пассивного дохода. Российские брокеры предлагают лояльные условия для вложения средств. Они позволяют разместить капитал на зарубежных рынках. На Московской бирже ETF немного, но если бы они вовсе отсутствовали, то инвесторам пришлось бы открывать счет у иностранных брокеров. Для этого нужно как минимум несколько тысяч долларов и налоговый консультант, который достаточно квалифицирован в зарубежном законодательстве. Двойное налогообложение, отсутствие русскоязычного сервиса и высокий порог входа отрезали бы многих россиян от дополнительного способа заработка.

Россия медленными, но уверенными темпами перенимает опыт развитых стран. Стать инвестором может любой гражданин с небольшим стартовым капиталом и желанием изучать новые финансовые инструменты.

Мы выделим преимущества и недостатки ETF, разберемся, как приобретать акции биржевых фондов и через каких брокеров это можно сделать на территории России. Кратко остановимся на сравнении с ПИФами и не забудем показать подводные камни.

Не стоит верить рекламным предложениям, заявляющим, что ETF — прозрачный и легкий способ заработка. Есть несколько важных моментов, которые должен знать каждый инвестор перед тем, как отдавать деньги брокеру.

Как заработать на биржевых инвестиционных фондах (ETF)

Вложения в биржевые фонды (ETF) — отличный вариант для пассивного заработка. Если есть желание вложить средства в такие крупные компании как Apple, Microsoft, IBM, Facebook, то с помощью ETF можно собрать портфель из нескольких фондов, привязанных к успешным индексам.

В отличие от ПИФов, владелец ценных бумаг может заработать не только на купле-продаже, но и получать дополнительный доход в виде дивидендов. В паевых фондах недвижимости тоже есть такая практика, речь идет о коммерческих объектах, которые сдаются в аренду. Однако порог входа в ЗПИФ стартует от нескольких тысяч рублей. В ETF можно «зайти» и с маленьким стартовым капиталом.

В биржевых фондах действует знакомый многим механизм «купи дешевле и продай дороже». То есть, в идеале инвестор должен покупать ценные бумаги ETF в моменты просадки, держать их какое-то время, и затем перепродавать на пике роста стоимости. Если в период хранения он будет еще и получать дивиденды, то это вообще прекрасно. Не все фонды выплачивают проценты, поэтому не стоит рассчитывать что доход от акций будет начисляться раз в месяц на банковскую карту.

Если фонд все-таки выплачивает дивиденды, то это увеличивает доходность актива. При составлении портфеля стоит добавить несколько ETF, работающих в таком формате. Период выплаты процентов в каждом случае может отличаться. К примеру, один из крупнейших фондов SPDR S&P 500 выполняет обязательства по дивидендам раз в год. Некоторые европейские ETF выплачивают проценты раз в месяц или в квартал. В официальных документах фонда обязательно прописывается регламент таких операций. Российские субъекты рынка могут не платить дивиденды, а вкладывать их в приобретение дополнительных ценных бумаг. Хотя и в этом случае инвестор остается в выигрыше. Его портфель дополняется новыми перспективными акциями.

Индексные фонды считаются инструментом ленивых инвесторов. Складывается впечатление, что здесь работает механизм приобретения криптовалют — купить всего и много, в расчете, что актив принесет доход в будущем. Не стоит включать режим сна и забывать о купленных ценных бумагах. Можно легко пропустить периоды интенсивного роста и потерять прибыль с перспективных сделок.

Главные преимущества ETF:

1. Цена акции меняется целый день, в зависимости от динамики ценных бумаг, входящих в состав активов фонда.
2. Использование кредитного плеча. Брокеры обычно дают возможность покупать акции на сумму, превышающую баланс на инвестиционном счету.
3. Минимальная комиссия за обслуживание счета и торговые сделки. Никаких управляющих компаний и 3–4% в год за их услуги, как в паевых фондах. Как раз минимальный размер издержек многократно увеличивает привлекательность для потенциальных инвесторов.
4. Низкий порог входа, особенно для местных фондов.
5. Максимально прозрачная структура. В документации расписаны основные правила и доля компаний в общем портфеле. Обычно всю необходимую информацию можно найти в онлайн режиме.
6. Многие российские фонды входят в перечень разрешенных активов для инвестирования страховых резервов. К примеру, почти все ETF популярной в России компании FinEx попадают в white-лист.

Комиссии у биржевых фондов действительно низкие, ими можно торговать на бирже, как обычными акциями, но инвестору стоит изучать официальную документацию фондов. ETF почти всегда обходят ПИФы, но есть исключения. ПИФы не платят налоги с дивидендов, а вот FinEx Russian RTS Equity платит 30%, так как является иностранным юридическим лицом. Таким образом, издержки за управление увеличиваются с заявленных 0,9 до 1,5%.

Не стоит забывать, что ETF — ценные бумаги, а значит, с полученного дохода нужно заплатить НДФЛ. По российскому законодательству ставка для физических лиц 13%, а для юридических лиц — 20%. В то же время, зачисление дивидендов и операции с акциями — внутренняя кухня фонда, они не влияют на налоговую базу.

Налоговые льготы действуют только при долгосрочном владении активами, которые доступны на Московской бирже. Кстати, одним из препятствий к приобретению является работа в госорганах. Чиновники не вправе владеть иностранными активами. Но они могут стать пайщиками в российских ПИФах.

Если ETF берет всего около 1%, то на чем зарабатывает биржевой фонд? Не может же он работать в убыток. Для функционирования ему нужны средства, которые уходят на зарплату сотрудников, услуги специальных депозитариев и т. д. В правилах каждого ETF есть четкая граница издержек, за которую нельзя выходить. Фонд удерживает определенный процент от среднегодовой стоимости чистых активов. К примеру, ETF состоит из акций 10 компаний на сумму 20 млн руб. Фонд удерживает свою комиссию из этой суммы. При этом вкладчики не увидят списаний с инвестиционного счета.

Издержки у зарубежных фондов зачастую гораздо ниже, чем у российских игроков фондового рынка. Маленькие комиссионные сборы обеспечиваются огромной популярностью ETF в США и других развитых странах. Иностранные фонды управляют миллиардами долларов, поэтому они могут позволить себе забрать небольшую часть от этой суммы и немного заработать. ETF в России развиваются не очень быстро, но они, наверняка, будут привлекать все больше денег частных инвесторов. Дополнительный приток средств должен повлиять на снижение комиссии.

На стоимость акций фонда, торгующихся на Московской бирже, влияет цена базового актива и курс валют. Но спрос и предложение на стоимость ценных бумаг ETF никак не влияют, поэтому спекулировать ими сложнее.

Чтобы заработать на биржевых фондах нужно:

1. Собрать портфель из нескольких перспективных ETF.
2. Внимательно читать правила функционирования, чтобы не переплачивать за услуги фондов.
3. Отслеживать динамику базовых индексов.
4. Вовремя продавать активы для получения прибыли.

Инвестору нужно решить главный вопрос, чтобы понять, какие фонды будут приносить доход в долгосрочной перспективе, а какие лучше не добавлять в «корзину» покупок. Мы можем помочь в этом вопросе, представив список авторитетных ETF, приносящих стабильную прибыль на протяжении многих лет.

Лучшие ETF для инвестирования в 2024 году

Прежде чем купить акции биржевого фонда, необходимо ответить на 3 главных вопроса:

1. С какой целью они приобретаются?
2. Сколько времени инвестор планирует держать их?
3. Какой уровень риска допустим?

Как только будут определены параметры по всем пунктам, выбрать фонд не составит труда.

Первоочередная цель любого инвестора: получение прибыли. Тут есть несколько вариантов. Первый — стабильное увеличение капитала, второй — создание источника пассивного дохода. Для планомерного наращивания доходов подходят ETF акций. Во втором случае оптимальны фонды, которые стабильно выплачивают дивиденды.

Следующий важный момент — срок инвестиций. При долгосрочном вложении средств открываются новые горизонты. Если в запасе есть несколько месяцев, обычно используются консервативные инструменты. В случае когда инвестор намерен вложить деньги на 5–10 лет, подходят фонды акций. При выборе объектов на 2–3 года, стоит обращать внимание на облигации, они менее волатильны.

В инвестиционной деятельности не обойтись без риска, поэтому третьим важным критерием является уровень «защищенности». Высокодоходные инструменты могут принести больше прибыли, но есть высокий риск получить убыток. Консервативные инвесторы обычно выбирают фонды облигаций, а более продвинутые — портфели акций.

На Московской бирже ETF стали доступны благодаря инвестиционной компании FinEx. Сейчас на площадке доступно 28 фондов, 14 из которых контролирует эта организация. В списке также есть фонды от Сбербанка, ВТБ, Альфа-Банка, Газмпромбанка и т. д.

Концентрироваться только на российских фондах нецелесообразно, так как за границей огромное количество разных ETF, из которых можно составить диверсифицированный портфель. Кроме того, комиссия за управление гораздо ниже, чем выставляют российские брокеры. Надо тщательно отбирать активы для вложения средств.

В наш рейтинг попали самые крупные фонды, которые управляют огромным капиталом инвесторов, но при этом берут за свои услуги маленькую комиссию. На Московской бирже подавляющее число фондов FinEx, и их вполне можно включить в состав портфеля. К примеру, FXTB приносит 3,3% в рублях и 2,3% в долларах ежегодно, а размер комиссии составляет всего 0,2%, но по нему не выплачиваются дивиденды. В некоторых случаях банковский вклад приносит на несколько процентов больше, поэтому вкладывать весь капитал в подобные объекты невыгодно. Именно поэтому стоит уделить больше внимания авторитетным зарубежным ЕТФ, которые отличаются стабильной доходностью.

SPY — один из самых успешных биржевых фондов. Он ориентируется на индекс S&P500, который состоит из ценных бумаг мировых корпораций, таких как Google, Facebook, Netflix и т. д. ETF управляет огромной суммой в $300 млрд. При этом размер комиссии не превышает 0,09%. Фонд выплачивает дивиденды раз в год. Последний платеж был в июне 2019 в размере 1,45%. За 4 года стоимость акции выросла с $218 до $322. Были кратковременные отрезки с отрицательным трендом, но позже котировки уверенно возвращаются в стадию роста.

Фонд DIA работает 22 года и управляет капиталом в $21 млрд. ETF привязан к индексу, который состоит из акций 30 крупных американских компаний. Инвесторы получают дивиденды каждый месяц. Найти статистику по выплатам можно в открытом доступе. За 2019 год ежемесячная доходность составляет в пределах 1%. Комиссия у фонда довольно высокая — 0,17%. За 3 года цена акции прибавила в цене $86 (46%).

В ТОП-3 попадает ETF IEFA из популярного семейства iShares. Фонд основан 8 лет назад, под управлением почти $59 млрд. Комиссия для инвесторов составляет 0,08%. Индекс привязан к инвестиционным рынкам развитых стран. В портфеле более 2 тысяч акций, стоимость ценных бумаг за 4 года выросла на $191.

Стоит обратить внимание на следующие фонды:

• QQQ;
• VT;
• FXI;
• GLD.

Чтобы инвестировать в ETF и заработать, не привязывайте все деньги к одному индексу. Лучше распределить портфель на несколько фондов и защититься от возможных просадок. В любом случае этот финансовый инструмент ориентирован на долгосрочные инвестиции, поэтому со временем и убыточный актив вполне может вырасти за счет позитивных изменений.

Как купить ЕТФ фонды в России

Чтобы инвестировать в индексные фонды, жителю России не обязательно становиться квалифицированным инвестором. Нужны лишь фундаментальные знания, толковый брокер и стартовый капитал.

Купить ETF можно:

• В банке. Например, Сбербанк, ВТБ и другие предоставляют такую услугу.
• У брокера. Компания должны быть включена в список участников торгов на Московской бирже. У крупных «подрядчиков» есть мобильные приложения, с помощью которых можно управлять активами в личном кабинете. Среди них стоит выделить «Тинькофф Инвестиции», «Сбербанк Инвестор» и «Мой брокер».
• Через сервис Finam. Это онлайн-маркетплейс, который позволяет открыть счет в онлайн режиме. При покупке инвестор получает специальный сертификат, который подтверждает право собственности на ценные бумаги.

Кстати, для инвестирования на длительный период отлично подходит ИИС. По нему можно получить налоговый вычет в размере 13% от объема вложений.

С покупкой проблем не возникает, но как потом продать ценные бумаги, если срочно понадобятся деньги, или активы резко выросли? У инвестора есть два способа избавиться от акций:

1. Продать их брокеру. Если срок владения не превышает 3 года, то из итоговой суммы будет удержан налоговый сбор.
2. Заключить сделку с другим участником торгов. В этом случае есть шанс выручить чуть больше текущей стоимости ценных бумаг, но только если удастся аргументировать свою позицию.

Перед открытием индивидуального инвестиционного или брокерского счетов уточните все нюансы у специалистов компании. Узнайте размер комиссий, издержек за обслуживание и т. д. Тем, кто верит в отечественные фирмы и стремится заработать на местном бизнесе, рекомендуем купить индекс ММВБ. Не напрямую конечно, а через паевой фонд Сбербанка. За 6 месяцев 2019 года стоимость пая выросла на 18%.

Сравнение ETF и ПИФ

В ходе рассмотрения механизмов функционирования индексных фондов мы уже упоминали отличия ETF и ПИФ. Остановимся на них более подробно, чтобы выяснить, правильно ли концентрироваться только на ETF:

1. Фонды работают по принципу коллективных инвестиций. Деньги объединяются в общий портфель, затем на них покупают разные активы (акции, облигации).
2. Сделки по паям ПИФов осуществляются в офисе управляющей компании или через посредника (банк). Акции индексных фондов можно купить через брокерский или инвестиционный счет. В отличие от закрытых фондов, ценные бумаги ETF можно продать в любой торговый день.
3. Управляющая компания, которая контролирует деятельность паевых фондов, стремится постоянно увеличивать доходность и обогнать индекс рынка. В случае с ETF такой гонки нет, средства вкладываются во все компании, входящие в состав определенного индекса.
4. В индексные фонды вкладывать выгоднее, чем в ПИФы, так как размер комиссии может отличаться в 4–5 раз. В случае с паевыми фондами инвестор платит за покупку, продажу, услуги управляющей компании и специального депозитария.
5. Деятельность ETF, торгующихся на Московской бирже, контролирует ЦБ РФ и иностранные регуляторы. За ПИФами следит депозитарий и Центробанк.
6. Цена индексных фондов меняется целый день вместе с движением фондовых рынков. Стоимость пая устанавливается по результатам предыдущего торгового дня.
7. Инвестор может купить долю в паевом фонде на любую сумму, превышающую минимально допустимую планку. ETF продают акции пакетами, приобрести менее 1 нельзя.
8. ПИФ динамичен. Стратегия инвестиций зависит от предпочтений управляющей компании. Они приобретают активы по своему усмотрению. ETF же не может резко сместить фокус в сторону технологических компаний, если в их портфеле львиная доля ценных бумаг промышленных корпораций.

Инвестиции в индексные фонды более выгодны, чем в ПИФы. Они не подходят, если инвестор не хочет открывать ИИС, или он входит в число государственных служащих, которым запрещено иметь в собственности зарубежные активы.

Риски и диверсификация вложений в индексные фонды

Чтобы заработать на ETF, придерживайтесь основного правила, актуального для любых инвестиционных направлений — «нельзя складывать все яйца в одну корзину». Даже если индексный фонд стабильно прибавляет по 5% к стоимости в год, то не факт, что в следующем квартале или по итогам следующих 3–5 лет он принесет доход.

Полезные советы:

1. Вкладывайте средства в фонды, которые ориентируются на разные индексы. Это позволит снизить риск убытка.
2. Ознакомьтесь с составом индекса, который является базовым для фонда. Прощупайте информационную почву по каждой компании и поищите комментарии авторитетных экспертов.
3. Приобретайте ценные бумаги ETF в иностранной валюте.
4. Изучайте предложения разных брокеров. К примеру, у Тинькофф удобный сервис для инвесторов и отличное мобильное приложение, но есть комиссии за сделки и обслуживание счета.
5. Добавьте в портфель несколько фондов с ежемесячной или квартальной выплатой дивидендов. Пускай это будет пара долларов, но они будут стабильно приходить в конце отчетного периода.
6. Тщательно просчитывайте риски. К примеру, отраслевые ETF сильно завязаны на состоянии одной ниши. Если в ней наступит кризис из-за влияния со стороны государственных органов или чрезвычайных ситуаций, то негативные последствия ждут всех игроков этого рынка.

Биржевые индексные фонды — отличный вариант для создания источника пассивного дохода, который подходит для начинающих и продвинутых инвесторов. Акции ЕТФ можно продать в любой торговый день по рыночной стоимости. Если есть приличный стартовый капитал, то стоит сфокусироваться на зарубежных брокерах, открывающих доступ к тысячам фондов, недоступных на Московской бирже.

# Инвестиции

Заработок на инвестициях в ПИФ «Глобальный интернет» от Сбербанка

# Инвестиции

Инвестирование в недвижимость: как на этом зарабатывают