Открыть меню

В чем выгода финансового лизинга (аренды)

Навигация по статье
  • Способы приобретения имущества
  • Чем отличается финансовая аренда от приобретения активов в кредит

Лизинг - гибрид аренды и кредитования?

Финансовый лизинг включает положительные стороны аренды, кредитования и покупки, и почти лишен их недостатков.

Лизинг или финансовая аренда, безусловно, бывает очень выгодным способом приобретения и сбыта имущественных активов – в противном случае он не практиковался бы столь широко. Статья о том, что это такое, в чем заключаются его преимущества. Будет рассказано и о недостатках.

Способы приобретения имущества

Каждое, сколь бы то ни было успешное предприятие, постоянно развивается. Для расширения производственных возможностей нужны новые основные средства, а чтобы их приобрести, необходимы деньги. Объективно существуют следующие способы модернизации в условиях ограниченности финансовых ресурсов:

  • покупка за наличные;
  • приобретение средств производства в кредит;
  • аренда оборудования и других необходимых объектов;
  • лизинг, называемый также финансовой арендой.

При этом следует заметить, что последний из упомянутых способов содержит признаки всех других. Иными словами, лизинг напоминает одновременно аренду, покупку и кредитование.

Простыми словами, финансовый лизинг — это аренда с возможностью перехода права собственности от владельца к лизингополучателю.

Расчеты

Функции лизинга

Преимущества услуги финансовой аренды по сравнению с другими способами приобретения основных фондов можно оценить, перечислив возможности, которые она предусматривает. Они для удобства сведены в таблицу.

ФункцияПояснение
Финансово-инвестиционнаяЛизингополучатель может эксплуатировать основные средства, сразу не оплачивая их полную стоимость. В этом смысле лизинг является таким же инвестиционным инструментом, как, например, факторинг
ПроизводственнаяПоявляется возможность применения новейших технологий и сезонного использования техники (при операционной форме лизинга)
СбытоваяПроизводители техники и оборудования расширяют свои возможности по реализации продукта за счет его большей доступности
АмортизационнаяВозможность ускоренного списания стоимости объекта
Льготно-фискальнаяДля лизинговых операций законодательно предусмотрены льготы и послабления

Таким образом, главным назначением лизинга можно считать большую доступность основных средств, приобретение которых другими способами может быть проблематичным.

Договор финансовой аренды может быть долговременным или краткосрочным. Если за период его действия предмет амортизируется на 75 или более процентов, лизинг считается финансовым. Это – неоперационная форма финансовой аренды, позволяющая приобрести объект по остаточной стоимости (четверть и менее суммарного лизингового платежа).

Кратковременная (операционная) аренда изменения права собственности не предполагает. Лизингополучатель временно владеет предметом и платит за это. Отличие этой формы лизинга от обычной аренды состоит в особенностях ценообразования стоимости услуги и более широком выборе объектов, приобретаемых по требованию лизингополучателя.

Финансовая аренда по МСФО 17 отличается от операционной тем, что при ней происходит передача всех выгод и рисков, вызываемых обладанием активом.

МСФО 17 – Международный стандарт финансовой отчетности. Используется для правового регулирования аренды всех видов, в том числе лизинга.

«Классический» арендодатель предлагает арендатору те предметы, которые у него есть в наличии. Лизингодатель специально приобретает объект, нужный лизингополучателю, иногда у указанного им продавца.

Покупка предмета лизинга сопряжена с привлечением извне средств (заемных) или отвлечения собственных финансовых ресурсов лизингодателя (если он ими располагает). В любом случае за это взимается плата в виде процента, равного банковской коммерческой ставке.

Подписание договора

В суммарный лизинговый платеж входят также все издержки, связанные с приобретением предмета у продавца и введением его в эксплуатацию. Его составными частями являются разнообразные дополнительные затраты и прибыль лизингодателя.

В целом сумма платежей по лизингу, как правило, превосходит проценты по кредиту, который потребовался бы для прямой покупки предмета. Это, однако, не означает, что финансовая аренда невыгодна. В каждом случае необходимо сравнение преимуществ и недостатков каждого из способов приобретения активов.

Чем отличается финансовая аренда от приобретения активов в кредит

Для начала следует рассмотреть именно отличия, а не преимущества. По определению, лизинг – разновидность аренды, а она в изначальном смысле не ставит целью приобретение предмета в собственность и предполагает, что им просто временно попользуются.

Сроки аренды ничем не ограничены. Автомобиль можно взять в прокат на час, месяц или год по установленному тарифу. Есть и другие примеры – аренда помещений и других объектов недвижимости, сложных технических средств, тяжелых транспортных самолетов для единичной доставки крупногабаритных грузов, фрахт судов и т. п.

Исходя из вышеизложенного, сравнивать различные виды аренды (операционную, финансовую и прокат) нет смысла. При общности их природы разница между ними очевидна. Но только финансовая аренда (лизинг) позволяет арендатору стать при определенных условиях собственником предмета.

Целесообразно сравнивать способы приобретения, а не временного заимствования.

Способ приобретения / Критерий ЛизингКредит
Требования к обеспечению возвратностиПервоначальный взнос (не всегда)Залоговое имущество, поручительство, первоначальный взнос
Балансовый учет предметаУ лизингодателя, в некоторых случаях у лизингополучателя (по согласованию)У дебитора
Кто начисляет амортизациюЛизингодательПользователь (дебитор)
Плательщик налога на имуществоЛизингодательПользователь (дебитор)
Пакет документов для заключения договораМинимальныйРасширенный
Обязательства по НДСВозмещение с каждого платежаУплачивается на всю сумму цены объекта
Отнесение платежей к затратамВсе платежиТолько проценты по кредиту
Срок подготовки договораКороткий (обычно несколько дней)Длительный
Требования к кредитной историиОтсутствуютСтрогие

Теоретически, можно прийти к следующим выводам:

  • Объект (актив) в лизинг получить легче и быстрее, но, в конечном счете, обойдется он дороже.
  • Пользователь (лизингополучатель) избавлен от некоторых видов налоговых обязательств и ведения бухгалтерского учета предмета до момента получения его в собственность.

Эти суждения в целом верны, но страдают поверхностностью. Дело не только в том, что кредит получить совсем непросто, но и в его условиях. Банки намного охотнее выдают заем лизинговым компаниям под меньшие проценты, чем «одинокому» клиенту – под большие. У крупных фирм-лизингодателей кредитные истории, как правило – загляденье. Они одалживают много, часто и практически всегда рассчитываются сполна.

Это же справедливо и в отношении оформления документов. Опытный лизингодатель все сделает быстрее «человека с улицы» и по оптимальным тарифам.

Банкнота

Поэтому при принятии решения о выборе способа приобретения актива следует тщательно взвесить все плюсы и минусы.

Бухгалтерский учет финансовой аренды

Основанием бухгалтерского учета операций финансовой аренды служат Приказ Министерства финансов РФ № 15 от 17 февраля 1997 года и стандарт МФСО 17. Эти документы разрешают постановку предмета лизинга на баланс лизингодателя или лизингополучателя. Операции финансовой аренды производятся на следующих этапах действия договора:

  • приобретение предмета у продавца;
  • передача (предоставление) объекта лизингополучателю;
  • произведение лизинговых платежей;
  • начисление износа (амортизация);
  • завершение действия договора лизинга в двух вариантах (возврат и переход права собственности на предмет лизинга).

Операции находят свое отражение в бухгалтерских проводках каждой из сторон. Для лизингодателя они выглядят следующим образом:

Проводки по счетамОписание операции
ДтКт
Предмет лизинга на балансе лизингодателя
08-460, 76Расходы на приобретение предмета лизинга
19-160, 76Выделение НДС по счету-фактуре продавца
0308-4Постановка на баланс предмета лизинга
60, 7651Оплачена счета продавца
6819-1Предъявление НДС на предмет лизинга к вычету
0303Предоставление предмета лизингополучателю
2002Амортизация предмета
6290-1Начисление лизинговых платежей по условиям договора
90-220Списание расходов по предоставлению предмета лизинга
90-368Начисление НДС на платежи по лизингу
5162Получение лизинговых платежей
Предмет лизинга на балансе лизингополучателя
08-460, 76Расходы на приобретение предмета лизинга
19-160, 76Выделение НДС по счету-фактуре продавца
0308-4Постановка на баланс предмета лизинга
90–2, 91-203Предоставление предмета лизингополучателю
011Забалансовое отражение переданного предмета
6290–1, 91-1Отражение задолженности лизингополучателя по условиям договора
90–3, 91-268Начисление НДС на платежи по лизингу
91-298Доходы будущих периодов (сумма лизингового платежа по договору минус стоимость предмета по договору купли-продажи)
5162Платежи лизингополучателя
9891-1Доходы будущих периодов (сумма лизингового платежа по договору минус стоимость предмета по договору купли-продажи)
60, 7651Оплата продавцу
6819-1Предъявление НДС к вычету по предмету лизинга
0376Возврат имущества по остаточной стоимости
011Забалансовое отражение возврата предмета лизинга

При выкупе лизингополучателем имущества оно списывается с забалансового учета.

Бухгалтерия лизингополучателя совершает следующие проводки:

Проводки по счетамОписание операции
ДтКт
Предмет лизинга на балансе лизингодателя
001Поступление предмета по цене договора лизинга
20, 23, 25, 26, 29, 4476Расходы по платежам
19-176Отражение НДС по счету-фактуре лизингодателя
7651Перечисление лизинговых платежей
6819Предъявление НДС к вычету
001Возврат предмета лизинга
Предмет лизинга на балансе лизингополучателя
08-476Отражение стоимости предмета по договору и издержек на его получение
19-176Выделение НДС по счету-фактуре продавца
0108-4Принятие предмета лизинга на баланс
20, 23, 25, 26, 29, 4402Отражение амортизации предмета лизинга
7651Перечисление лизинговых платежей
6819-1Предъявление НДС к вычету

Основной целью МСФО 17 является максимальное сближение правовых основ лизинговых и кредитных операций. В этом есть своя логика – в обоих случаях имеет место пользование заемными средствами и поэтапное погашение задолженности.

Выводы

Главным преимуществом (выгодой) лизинга является возможность быстро и с минимальными дополнительными издержками приобрести в пользование современное основное средство.

Финансовая аренда возлагает на лизингополучателя наибольшую ответственность за сохранность предмета лизинга.

Выгода лизингодателя состоит также в минимальных затратах времени и трудовых ресурсов на документальное оформление сделки и ведение бухучета.

Автор статьи
Евгений Маляр
Литератор. Два высших образования – инженер по автоматизации и магистр экономики. Эксперт в области экономических рубрик, налогов и трейдинга.
Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

© 2018 Энциклопедия успешного бизнеса · Копирование материалов сайта без разрешения запрещено
- Карта сайта
По всем вопросам пишите по адресу: support@delen.ru